個人理財

4個簡單步驟 輕鬆制定你的投資計劃

投資非簡單的事情,必須要有周全的計劃,故筆者經常強調「不投資輸通脹;胡亂投資則輸本金」,有計劃才可以提升成功率。
作者 李澄幸
日期 2021-04-15
更新 2021-06-30
目錄
步驟一:清楚自己的投資目標和資金使用需求步驟二:明確自己的投資期限步驟三:了解自己的風險承受能力步驟四:挑選投資產品和定期檢視
4個簡單步驟 輕鬆制定你的投資計劃

成功的投資計劃必須做到知己知彼:「知己」是指知道自己的理財需求、投資期限、風險承受水平和投資目標等;「知彼」是指知道市場基本的規律、各類資產的長期回報和風險程度等。以上均有助投資者制定全盤的計劃,包括各類資產的投資比例,而本篇會嘗試以扼要的文字,列出制定投資計劃的4個基本步。

步驟一:清楚自己的投資目標和資金使用需求

你的理財需求絕對會影響你的投資計劃,筆者在之前的分享都提及過,良好的投資計劃必須兼具理財需要,你可以考慮將錢分開成4份,分別是「短、中、長、急」,去指導自己投放於現金、投資產品和保險的比例,作為構建整個投資組合的基石。為簡化討論,短期不會用到的錢,都假設是可以用於投資用途的,而投資組合只包括股票和債券兩大類的產品,而事實上亦已經足夠滿足大部分投資者的需求了。

投資≠理財?貿然沽貨是虧損的核心原因?

步驟二:明確自己的投資期限

通俗一點就是你可以接受的最長投資年期,這和你的投資成功率有著緊密的聯繫,以下美國股票市場的歷史數據供參考。

年化回報(根據持有年期)(1946年至2014年)

持有1年 股票 債券
最佳回報 52.6% 29.1%
最差回報 -37% -5.1%
持有5年 股票 債券
最佳回報 28.6% 17%
最差回報 -2.4% 1%
持有10年 股票 債券
最佳回報 20.1% 13.1%
最差回報 -1.4% 1.3%
持有20年 股票 債券
最佳回報 17.9% 10%
最差回報 6.5% 2.2%

如果只打算持有投資組合一年,無論是股票或是債券,都是有可能虧損的,但如果將持有期拉長至5年,債券最差的回報已經是正數,而股票都只是虧損2.4%,隨著持有的時間愈長,投資虧損的風險將愈低,所以明確你的投資期限,將有助構思投資組合內的股票和債券比例。

保險入門班

步驟三:了解自己的風險承受能力

通俗一點來說,我們將風險承受水平簡單量化成「組合最大跌幅」。不過,最理想的做法,是回想自己的投資經驗,特別是不愉快的經歷,多大的跌幅會令到自己「舉手離場」。儘管投資建議多好,只要心理不穩定,「高買低賣」都是徒勞,最終都是虧損收場。如果你不知道自己真正的風險承受能力,可參考以下非正式的統計:大部分投資者面對超過20%的虧損,情緒就會開始不穩定,所以可以嘗試將最大的預期跌幅,控制在25%以內。以下是美國股票市場的歷史數據供參考,用於輔助設定投資組合的股債比例。

歷史數據統計(1926-2019)(共94年)

股-債比例(%) 長期年均回報(%) 表現最差年份(%)
0 - 100 6% -8.1%
20 -80 7.1% -10.1%
30 -70 7.7% -14.2%
40 - 60 8.1% -18.4%
50-50 8.6% -22.5%
60-40 9% -26.6%
70-30 9.4% -30.7%
80-20 9.7% -34.9%
100-0 10.2% -43.1%

假設你不能忍受投資組合在單一年度減值得超過25%,股票的比例便不宜超過60%了。

步驟四:挑選投資產品和定期檢視

經過上述的步驟後,相信你已經能決定投資組合中股票和債券的比例,之後就可以開始投資了。對於絕大部分投資者來說,建議以基金作為你的主力投資產品。當然,要配合定期的檢視及組合再平衡。

以上4個步驟就是個人投資者制定投資計劃的基本步。需要注意的是,上述所採用的數據只供參考,不代表未來的市場回報,旨在提醒投資非單純對升跌的猜測,大家是可以更有系統化地作出投資決策的,未來筆者將就不同內容,再展開更深入的討論。

資料來源
分享
本文章內容由 李澄幸 提供並只供參考,不代表 Bowtie 立場,Bowtie 對任何人因使用或誤用任何信息或內容,或對其依賴而造成的任何損失或損害,不承擔任何責任。
純保障組合免2個月保費

相關文章

心思思想租樓?準租客記住唔好做漏呢樣保障自己! 心思思想租樓?準租客記住唔好做漏呢樣保障自己!
個人理財

心思思想租樓?準租客記住唔好做漏呢樣保障自己!

千萬富翁的資產也會老化 你準備好「醫藥費」了嗎? 千萬富翁的資產也會老化 你準備好「醫藥費」了嗎?
個人理財

千萬富翁的資產也會老化 你準備好「醫藥費」了嗎?

油價曾歷史性下跌至負數!期油是什麼?培養「第二層思考」和認清投資能力圈 油價曾歷史性下跌至負數!期油是什麼?培養「第二層思考」和認清投資能力圈
個人理財

油價曾歷史性下跌至負數!期油是什麼?培養「第二層思考」和認清投資能力圈

Bowtie醫保可降低突發醫療支出,令個人理財更健康
了解計劃

其他話題

電郵查詢

一般查詢
hello@bowtie.com.hk
傳媒查詢
media@bowtie.com.hk
合作推廣
partner@bowtie.com.hk

© 2021 保泰人壽保險有限公司。版權所有。

我們檢測到您的瀏覽器已經過時。如要得到最佳的瀏覽體驗,請更新或使用其他瀏覽器。 知道了