人壽保險保費計算：5大決定保費高低的因素
保險的原理就是將個人的風險轉嫁給保險公司，保險公司首要考慮自然是會為每張保單賠償的機會率。基本上保險公司的精算師會參考死亡表 (Mortality Table)，為每個年齡釐定保險成本 (Cost of Insurance)，再加上其他因素例如預期市場利率及保險公司的合理利潤等等，然後計算出標準保費。不過不同的產品有不同的結構，每個人的風險亦不一樣，因此保險公司還會根據其他因素決定最終的保費。
1. 個人因素
即使是相同的年齡，不同人的死亡風險都不一樣， 每個人的個人風險因素自然會影響保費的高低。這些個人因素包括：
女性的平均預期壽命一般比男性高。以香港為例，根據衞生署的資料，截至2024年男性及女性的人均壽命分別為82.7歲及88.2歲。因此，女仕購買人壽保險的保費會比男任低。
除了性別以外，年齡也是其中一個重要因素。所謂「年紀大，機器壞」，隨著歲數增長，身體機能難免會衰退老化，造成諸多病痛及不適，導致老年人往往比年輕人有更多的醫療需求，死亡風險亦會上升。所以保費會按年齡增加是可以理解的。
2. 保險種類
現時市面上的人壽保險產品大致可分為 (1)有儲蓄或投資成份 及 (2)純保障 兩種。
純保障保險又稱為消費型保險，不含任何儲蓄、紅利或、投資成分，專注於提供保障上。正因為此，投保人無需為了財富增值的部分而繳交額外保費，所以純保障保險的保費通常會比儲蓄保險便宜。
3. 保額
正常情況下，同一款保險產品及同樣的投保條件下，保額越高，保費便會越高，兩個數字互相關聯。
以 Bowtie 人壽保為例，保障額為 HK$100 萬的計劃，每月保費為 HK$53，如果保障額為 HK$50萬，則保費為 HK$27*。
- *假設投保人為35歲不吸煙男性，選擇每年續保計劃
4. 保費類型
市場上大多數保險計劃都會採用 2 個主流方式收取保費，分別是 (1) 水平保費 （例如每5/10/20年續保）和 (2) 遞進保費（每年續保）。
「水平保費」是指在指定的保費繳付期內（通常每5/10/20年），保費會維持固定不變，即使受保人年齡增長，保費也不會上調。而「遞進保費」恰恰相反，保費會按年遞增，受保人的年紀越大，保費就越高。
在選擇定期人壽保險計劃時，如果投保人希望能夠準確預計長期的壽險保費開支、希望避開通脹等因素引致的大幅加價風險、希望長遠能節省保費的話，那不妨考慮採取「水平保費」模式、保障年期較長的定期人壽保險。
以 Bowtie 人壽保為例，產品新增了保障期為5年、10年或20年的「水平保費」版本，保障期內每月保費保證不變，比起每年續保的「遞進保費」版本，客戶可鎖定中長期的保費開支，更容易作出預算，有利家庭財富規劃，而且選擇「水平保費」版本的總保費開支比起「遞進保費」版本更可慳高達 6%*（見表二）。以下兩表比較 Bowtie 人壽保不同版本的總保費數字，以供大家參考。
表一：每年續保（遞進保費）vs 每10年續保（水平保費）
假設非吸煙男士投保每HK$100萬人壽保額：
| 年齡 | Bowtie人壽保
每年續保 每年保費 (HK$) |
Bowtie人壽保
每10年續保 每年保費 (HK$) |
| 35 | 636 | 828 |
| 36 | 672 | 828 |
| 37 | 708 | 828 |
| 38 | 744 | 828 |
| 39 | 780 | 828 |
| 40 | 816 | 828 |
| 41 | 900 | 828 |
| 42 | 984 | 828 |
| 43 | 1,080 | 828 |
| 44 | 1,188 | 828 |
| 10年總保費 | 8,508 | 8,280 |
選擇「水平保費」版的 Bowtie 人壽保，10年總保費可節省2.7%！
表二：每年續保（遞進保費）vs 每20年續保（水平保費）
假設非吸煙男士投保每HK$100萬人壽保額：
| 年齡 | Bowtie人壽保
每年續保 每年保費 (HK$) |
Bowtie人壽保
每20年續保 每年保費 (HK$) |
| 35 | 636 | 1,272 |
| 36 | 672 | 1,272 |
| 37 | 708 | 1,272 |
| 38 | 744 | 1,272 |
| 39 | 780 | 1,272 |
| 40 | 816 | 1,272 |
| 41 | 900 | 1,272 |
| 42 | 984 | 1,272 |
| 43 | 1,080 | 1,272 |
| 44 | 1,188 | 1,272 |
| 45 | 1,296 | 1,272 |
| 46 | 1,380 | 1,272 |
| 47 | 1,476 | 1,272 |
| 48 | 1,584 | 1,272 |
| 49 | 1,692 | 1,272 |
| 50 | 1,824 | 1,272 |
| 51 | 2,004 | 1,272 |
| 52 | 2,208 | 1,272 |
| 53 | 2,448 | 1,272 |
| 54 | 2,712 | 1,272 |
| 20年總保費 | 27,132 | 25,440 |
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擔心續保年期長，令你失去所有彈性？
人生保障需求隨時會變。有別於市場上某部分計劃要等到續保時（如 20 年後）先可以調整計劃^，Bowtie 畀你可以喺每個保單週年日申請調整保額#，確保保障隨時緊貼你嘅生活步調。
注意：保障期將會重新計算，保費亦會按年齡或當時嘅保費表而有所調整 。
- ^根據 2026 年 5 月 15 日於其中一間網上保險公司官方網站收集的資料，該公司的同類計劃只容許投保人在續保時調整保障。
- #你只需在週年日前最少 30 個工作天於網上平台提交申請，即可靈活加減保額。
- a加額：我們將視額外申請之保額為新保單，新申請需要進行核保；新增保額之申請會於成功批核後即時生效，保費亦會按增加保額時的年齡或當時的保費表而有所調整；原有保額連同欲增加的保額如超於受保人增加保額時歲數的最高保額，受保人則需要進行財務核保及體檢。
- b減額：只要金額不低於最低投保額要求，我們一般會在無需進行核保的情況下直接批准申請，並於保單週年日生效；減額後，保障期將會重新計算，保費亦會按減少保額時的年齡或當時的保費表而有所調整；針對 Bowtie人壽保（5／10／20年計劃）的投保人，如同時持有圓夢保附加保障，其附加保障保障期亦將重新計算。有關保單生效 2 年內的不保事項條款，其計算期將不會重新計算。
- c保費調整： 若申請獲批，其後保費將按新保額及受保人當時歲數計算
5. 保費優惠
為了吸引更多人投保，保險公司不時都會推出折扣推廣，只要在限時內投保，投保人就可以享有較低保費，常見的優惠活動包括保費減免、保費回贈、免費升級保障、免費健康檢查等。
常見問題
- 個人因素：包括年齡（年紀越大死亡率越高，保費越貴）、性別（女性平均壽命較長，同齡保費通常較男性相宜）、吸煙習慣（吸煙者保費可比非吸煙者貴 50% 至 100% 以上），以及健康狀況、家族病史與職業風險。
- 保單結構：包括保額高低、保障類型（純保障型的定期壽險保費最便宜；含儲蓄/分紅成分的終身壽險保費較昂貴），以及保費結構（水平保費 vs 遞進保費）。
定期人壽保險大多採用遞進保費（Stepped Premium）模式。由於受保人隨着年齡增長，死亡風險自然上升，因此續保時的保費會按當時年齡重新計算而有所調升。
不過，保費調整方式視乎保單條款而定：
- 每年續保型：保費每年按年齡微幅遞增。
- 固定年期型（如 5 年/10 年期）：在該 5 年或 10 年保障期內保費維持固定不變（水平保費）；待該期屆滿續保時，才會按當時最新年齡跳至下一個年期的保費階梯。
是的。 年輕時投保人壽保險主要有兩大保費與承保優勢：
- 年齡基數低：年輕受保人的身故風險最低，保險公司精算出的標準保費亦是最便宜的階段。
- 鎖定健康可保性（Insurability）：年輕時身體通常較少出現高血壓、高膽固醇等慢性病或重大病歷。若等到年長或健康出現問題時才投保，保險公司可能會加收額外保費（Loading）、加入不保事項（Exclusion），甚至直接拒保。早期投保能確保以最理想的「標準保費」成功獲得保障。
